ذخایر تجاری نفت خام یکی از مولفه های اساسی از مجموعه درهم پیچیده بازار نفت بوده و بررسی نوسانات آن از اهمیت بسزایی برخوردار است. هدف این پژوهش بررسی علل انباشت بی سابقه ذخایر تجاری نفت خام از زمان آغاز افت قیمت نفت با استفاده از دو رویکرد بررسی نقش شوک های ساختاری و تحلیل ثمرات رفاهی هست. در این پژوهش تاثیر شوک های ساختاری بر نوسانات ذخایر تجاری نفت خام در قالب یک مدل خود رگرسیون برداری ساختاری (SVAR) در دوره زمانی 2006 تا 2016 به دست آمده است. همچنین در این پژوهش برای نخستین بار با استفاده از روش مساله معکوس ثمرات رفاهی محاسبه گردیده است. نتایج این پژوهش نشان می دهد که از اواخر سال 2014 به بعد، شوک های عرضه نفت خام و پس از آن شوک های سفته بازی بیشترین سهم را در توضیح علت انباشت بی سابقه ذخایر تجاری نفت خام، داشته اند. همچنین نتایج نشان می دهد که متغیر پایه از ماه اکتبر سال 2014 به بعد با توجه به منفی شدن خالص ثمرات رفاهی در وضعیت پس بهین (کونتانگو) قرار گرفته و از این طریق موجب انباشت بیشتر ذخایر تجاری نفت خام با مقاصد سفته بازی گردیده است.

بررسی سیکل های تجاری از آن جهت اهمیت دارد که برنامه ریزی اقتصادی، بدون درک چگونگی نوسانات تولید ناخالص داخلی و علت و ریشه این نوسانات، مفهومی ندارد. باید با شناخت ساختار نوسانات سیکل های تجاری ایجاد شده در اقتصاد سعی در شناخت و استفاده از آن در تصمیم گیری ها نمود. هرچه نوسانات اقتصادی و یا سیکل های تجاری شدیدتر باشد، بی ثباتی در اقتصاد بیشتر بوده و سرمایه گذاران نمی توانند تصویر روشنی از آینده را پیش بینی نمایند. هدف این مطالعه بررسی تاثیر سیکل تجاری نفت خام ایران بر روی تمایلات سرمایه-گذار در دوره 1394-1385 بر روی 226 شرکت های بورسی ایران است. بنابراین با استفاده از فیلتر هادریک پرسکات، سیکل تجاری نفت خام محاسبه شد و سپس با استفاده از روش GMM تاثیر آن بر تمایلات سرمایه-گذار مورد بررسی قرار گرفت. نتایج نشان داد زمانی که سیکل تجاری نفت خام دوره رونق را نشان می دهد، تمایلات سرمایه گذار بیشتر از زمانی است که سیکل تجاری نفت خام دوره رکود را نشان می دهد؛ یعنی رونق تجاری نفت خام منجر به افزایش تمایلات سرمایه گذار می شود.

مطابق آمارهای مراجع بین المللی، به تقریب نیمی از ذخایر نفتی جهان به پایان رسیده است که لزوم استفاده هر چه بهینه تر از ذخایر فعلی، به ویژه تبدیل باقیمانده های سنگین نفتی و نفت خام فوق سنگین به ترکیب های سبک تر را نشان می دهد. این پژوهش به بررسی استفاده مستقیم از سدیم مولیبدات تجاری به عنوان کاتالیستی در دسترس و ارزان برای ارتقای کیفیت نفت خام فوق سنگین و باقیمانده های سنگین نفتی می پردازد. برای امکان سنجی ارتقای کیفیت نفت سنگین (افزایش درجه API، کاهش گستره جوش و تقلیل میزان آسفالتن ها)، با استفاده از این ماده تجاری، آزمون های واکنشگاهی در یک اتوکلاو یک لیتری با برقراری نسبت حجمی هیدروژن به هیدروکربن 1200، فشار 70 bar و دمای 440 oC و زمان اقامت 20 دقیقه با درصدهای وزنی متفاوت سدیم مولیبدات بازای وزن خوراک، انجام گرفت. نتیجه ها نشان دادند که که بازدهی ارتقای کیفیت در شرایط واکنشگاه در حدود 50 درصد بوده و افزودن مقدار بیشتر سدیم مولیبدات تجاری، تاثیری بر شکست ترکیبات سنگین با نقطه جوش بیش از 620 درجه سانتیگراد نداشته، ولی ارتقای کیفیت ترکیب های سبکتر را افزایش می دهد. همچنین آزمایش ها اثبات کردند که استفاده بیشتر از سدیم مولیبدات، موجب تشکیل مقدار قابل توجهی کک در واکنشگاه می شود به گونه ای که اگر میزان 0.05 درصد وزنی مولیبدن در مخلوط واکنش رعایت شود، در مقایسه با کاتالیست آمونیم مولیبدات، درصد کک از 0.05 درصد به 0.2 درصد وزنی افزایش خواهد یافت.

زمینه: یکی از مهم ترین اهداف اقتصادی کشورها، ایجاد شرایط لازم جهت ارتقاء رشد اقتصادی مستمر و باثبات است. از این رو پیش بینی قیمت نفت در راستای انگیزه های عملی رشد اقتصادی جز با پیوند روزافزون اخلاق اقتصادی میسر نخواهد شد. هدف پژوهش حاضر مخاطرات اخلاقی تاثیر اخبار نفت خام بر پیش بینی موثر قیمت نفت خام است. روش: روش پژوهش حاضر کاربردی و از نوع یادگیری عمیق است. شاخص های اخبار نفت خام، گوگل ترندز و قیمت نفت خام در جهان به عنوان جامعه آماری انتخاب شده است که سال های 2021-2011 به عنوان نمونه تحقیق انتخاب شد. ابزار اندازه گیری داده ها سایت مالی معروف جهانی سرمایه گذاری دات کام، قیمت هفتگی نفت خام وست تگزاس اینترمدیت و موتور جستجوی گوگل ترندز بود. جهت آزمون نیز از روش شبکه عصبی پیچشی استفاده شده است. یافته ها: برازش مدل تحقیق که در برگیرنده یک فرضیه اصلی بود مورد تایید قرار گرفت. از این رو، ارتباط مکمل بین عناوین خبری و گوگل ترندز در پیش بینی دقیق قیمت نفت خام بسیار مفید است و می تواند باعث مخاطرات اخلاقی در قیمت گذاری شود. نتیجه گیری: طبق تخمین مشخص شد تمامی متغیرها در سطح یا با یک تفاضل پایدار می باشند و نتایج تجربی حاکی از آن است که روش های پیش­بینی مبتنی بر متن و داده­های بزرگ مبتنی بر اینترنت از تکنیک های دیگر بهتر عمل می کند و نشان می دهد می تواند باعث مخاطرات اخلاقی شود.

در این مقاله الگویی برای انتخاب پرتفوی بهینه ذخایر ارز خارجی با استفاده از رهیافت میانگین-واریانس و الگوی استاندارد قیمت گذاری دارایی سرمایه ای ارایه می شود.الگویی که در اینجا مورد استفاده قرار گرفته است بر مبنای روابط بین ترکیب ذخایر ارزی و اثر بازده و خطرپذیری سرمایه گذاری در هر ارز خارجی استوار می باشد. نتایج این بررسیها نشان می دهد که ترکیب پولی ذخایر ارزی تحت تاثیر خطرپذیری و بازده مربوط به ذخایر- که پولهای مختلف نگهداری می شود- می باشد به گونه ای که سهم هر پول در ترکیب ذخایر ارزی با خطرپذیری نگهداری هر پول در دارایی ذخایر این پولها ارتباط منفی دارد.  

سولفید هیدروژن یکی از مهمترین ناخالصی های موجود در نفت خام و گاز طبیعی است که قبل از انتقال گاز یا پالایش نفت باید آن را جدا نمود. ترکیبات گوگردی موجود در نفت خام، اشکالات متعددی را در مرحله پالایش نفت خام و هنگام مصرف محصولات نفتی از نظر جنبه های کیفیت محصول و مسائل زیست محیطی ایجاد می کنند. علی رغم وجود روش هایی نظیر عریان سازی و استخراج که با صرف هزینه های فرآیندی بالا مواجه بوده و مستلزم برنامه های بلند مدت است، اخیرا اسکونجرهای شیمیایی به عنوان راه حلهای کوتاه مدت با توجیه اقتصادی مناسب به ویژه در صنعت گاز به منظور شیرین سازی استفاده شده اند. یکی از راه های کاهش و حذف سولفید هیدروژن از نفت خام استفاده از اسکونجرهای شیمیایی می باشد که امروزه از این مواد جهت کاهش سولفید هیدروژن در ارتقای کیفیت مواد نفتی برای صادرات استفاده می شود. بعلت عدم وجود روش های استاندارد جهت ارزیابی کارایی آنها، در این مطالعه روش کنونی (سنتی) ارزیابی اسکونجرهای سولفید هیدروژن از نفت خام در شرکت های نفتی مورد بررسی قرار گرفته است. همچنین با توجه به معایب روش موجود، روش جدیدی برای ارزیابی اسکونجرها تدوین شده است. این روش که به نام پژوهشگاه صنعت نفت یا RIPI نام گذاری گردیده است، اساسا دینامیکی بوده و از سرعت عمل بالایی برخوردار است، به طوری که میتوان روزانه 20 نمونه را با انحراف استاندارد نسبی 2.4% ارزیابی نمود. بنابراین اسکونجرهایی که از سینتیک سریع واکنش حذف H2S برخوردارند و به طور برگشت ناپذیر عمل می نمایند، از درجه موفقیت بالاتری برخوردار می باشند.

در این مقاله براساس مدل تصحیح خطا، یک تجزیه و تحلیل کاربردی از تقاضای ذخایر ارزی برای بیست کشور صادر کننده مواد خام ارایه می شود و برای برآورد از روش ترکیب آمار سری زمانی - مقطعی استفاده می شود. همچنین درمدل مورد نظر علاوه بر مطرح کردن مباحث تئوریکی سنتی، دو متغیر جدید دیگر، درآمد انتظاری ناشی از صادرات مواد خام و نوع سیستم ارزی نیز وارد شده است.نتایج به دست آمده نشان می دهد که عدم تعادل کوتاه مدت در بازار پول اثر مهمی بر تقاضای ذخایر ارزی کشورهای صادر کننده مواد خام ندارد. مضافا اینکه درآمدهای انتظاری ناشی از صادرات مواد خام بر تقاضای ذخایر ارزی این کشورها اثر مثبت داشته و انعطاف پذیری نرخ ارز با تقاضای ذخایر ارزی رابطه منفی دارد.